五大行全部签约互金巨头，潮流背后有哪些深层次逻辑?

在当前环境下，共同黄金巨头与大型银行签订合同似乎已成为一种趋势。继四大银行与数家互联网巨头在六月底密集签订合约后，交通银行於八月二十二日宣布与苏宁控股及苏宁金融签订战略合作协议。双方将在智能金融、综合融资业务、现金管理和账户服务、国际化和一体化合作等领域开展深入合作。到目前为止，所有五家银行都已签约，几家大型共同黄金巨头也已签约。

在前一篇文章中，作者分析了大银行与共同黄金巨头签署协议的逻辑。今天，当巨人签约的时候，他们也可以进行集中的梳理。

在企业竞争不平衡的层面上，互补发展是前提条件。

。希望民营银行采取差异化的发展模式，而不是走传统银行的老路。后来，，这句话逐渐成为网络金融的要求，区别于传统的金融发展，并不总是考虑颠覆和竞争。

这种错位，主要在两个层面表现出来：一是客群层面，二是模式层面。

客群层面，传统金融机构擅长做大客户、做优质客户，互联网金融机构便不妨去做小微客户、做没那么优质的客户。

在模式层面上，传统的金融机构以抵押、质押、担保三大财宝开展信用业务，互联网金融机构开辟了大数据风控和现场融资的新模式。

，以余额宝平衡的衰落为标志，以合作产品从互金交易平台上的接连删除为标志，共同黄金机构越来越关注客户群体层面的包容性领域。错位竞争和互补发展的假设终于落空了。

在这一点上，传统的金融虽然不能很好地做好小额和微型企业，但共同黄金机构却不能做大量的业务。同时，传统的金融也想做小微业务，共同金融机构不愿意放弃大生意，对于双方来说，似乎只是成为合作伙伴。通过传统的科技金融，共同黄金机构不仅解决了传统金融小规模的问题，而且间接地为大客户服务，拓展了自己的想象空间。

共同黄金巨人的早期转型为合作奠定了基础。

第一个看到这是共同的黄金巨人。早在2016年，几家大型黄金巨头纷纷提出金融科技企业的地位，几个P2P平台纷纷效仿，被市场嘲笑为“换背心继续乱搞”。

事实上，定位的变化背后有一个深刻的战略逻辑。既然你不能成为传统金融的挑战者，你也可能是一个伙伴。作为合作伙伴，您只能在技术级别工作，作为平台，尽可能地稀释企业颜色。只有这样，我们才能稀释竞争对手的颜色，毕竟，当它涉及业务时，传统的金融也是为了实现包容性的金融业务。

经过近一年的努力，几家共同黄金巨头成功树立了金融科技企业的市场形象，通过联合贷款、智能营销、支付合作等探索，逐步深化了与传统金融机构的业务联系。双方在更深层次上实现了战略互信，为以后的签署奠定了基础。

传统银行内部转型的需要是合作的直接催化剂。

事实上，从传统金融的角度来看，它也是嫉妒和不愿看到共同的黄金巨人在包容性金融领域获得水。早在2013年下半年，互联网转型之路就开始了，相继尝试了银行直销部门、银行部门P2P、发布互联网金融品牌等策略，在支付、财务管理、消费金融等关键产品领域进行了转型。然而，该船不易掉头，改造效果不理想。

直销银行部已经被市场论证为失败的尝试，作为机构内一个部门，没有独立的人事权、财务权，甚至没有产品研发创新权，重重束缚下，在激烈的市场竞争中败下阵来。银行系P2P也不必讲了，自从2015年下半年e租宝平台跑路开始，银行就彻底抛弃了发展P2P业务的战略。

那么整个互联网金融转型呢？不太成功。

银行网上理财产品主要是货币基金产品，但出于保护存款的角度，做不到真正的需求，所以，在余额宝、小额钱币等共同金币理财产品都是T0，银行部门的宝贝理财产品仍然是T1，没有竞争力。

支付产品已经走弯路，并且一直在探索NFC支付直到2016年年中，因为它们的硬件要求很高，并且在与扫描代码支付的竞争中失去了优势。此后，网络扫描政策“灰色地带”、银行和银联纷纷发布扫描代码支付产品，但发现市场格局已基本固化，无法回归天空。

消费金融类产品，商业银行也想走大数据风控的路子，借助大数据成功实现客户下沉。只是缺乏数据和场景，无法建立可用的大数据风控模式，最后便只好止步于代发工资客户，客户渗透率远低于互金巨头。

既然自行探索并不容易，开放合作也许才是主旋律。

签署协议只是演出的开始。

因此，无论是对方的黄金巨头还是商业银行抱着对方，积极的合作无疑是正确的战略，并合理地签署战略合作协议。然而，《协定》的签署只是合作的开始，真正实现双赢的合作需要双方的实际努力和努力。

在苏宁金融与交通银行合作的条件下，双方打算建立“嘉宝孙宁智能金融研究所”，重点是云计算、数据处理技术、人工智能、VR/AR等跨境合作研究，以及智能商务、智能交互等跨境合作研究，以加快金融科技与金融业务的全面、深入整合。考虑到其他几家公司的合作，我们也将专注于金融技术领域的油墨。

很明显，金融科技作为一个重要的切入点，毕竟金融科技的转型和对金融业务的影响是大势所趋。可以举出几个具体的例子：

云计算以其节省成本、动态扩展和高交付效率等优点被金融机构所接受，一些外围应用服务也初步被云端服务所取代。

区块链技术有望在支付清算、资产交易、供应链融资等领域对传统的商业模式产生破坏性的影响。

物联网技术在提高金融机构的风险识别和控制能力，促进金融产品和服务的创新方面也有很大的想象力空间。在供应链融资、商品融资、保险标的管理、融资租赁设备管理等方面已有许多成熟的探索和应用。

机器学习、自然语言处理、知识图等人工智能技术在金融定量交易中得到了广泛的应用，生物特征识别也在金融领域得到了广泛的应用。

展望未来，无论中间遇到什么挫折，共同黄金巨头与大银行的合作必将加快金融业务科技转型的进程，良好的竞争才刚刚开始！